Déchiffrer 2027

FREN

Taxation of pensioners, Édouard Philippe

CSG (general social contribution) on pensioners: Pensioners will have to « contribuer davantage » [“contribute more”], without saying how

Direction of change: change of another kind, or uncertain direction, compared with current law.

The lever. Rate of general social contribution (CSG) levied on pensions, which varies with the household's taxable income. Direction rule: ↑ higher rates for pensioners.

« J'assume de dire aux retraités qu'il faudra contribuer davantage au financement de notre système social. »1

Translation by the editorsI am prepared to tell pensioners that they will have to contribute more to the financing of our social system.

Words of Édouard Philippe, Site de campagne « Avec Édouard 2027 », transcription du discours du meeting de l’Adidas Arena, 5 July 2026. Position taken from public statements, not from a written programme.

No programme released. Positions taken from public statements, words of associates or documents of the candidate’s party, each dated and sourced; last recorded on 18 October 2026.

Encoding

No cost-schedule parameter for this position: see the costing for the reason.

Costing

Announced by the candidate

not announced

The cited source does not cost this measure.

Published costings

none

No external costing of this position recorded to date.

Our calculation

not costed

Increased contribution by pensioners to the financing of the social system, with no instrument (CSG rate, 10% allowance, pension indexation) or amount: nothing to cost. The campaign website moreover promises to save pensions « sans hausse des cotisations ni baisse générale des pensions » [“without raising contributions or a general cut in pensions”].

Current law, sources and limits of the cost schedule

Current law. CSG on pensions (Art. L. 136-8 CSS (Social Security Code)) has four rates depending on reference taxable income: 0%, 3.8% (reduced rate), 6.6% (median rate) and 8.3% (full rate). 2026 thresholds for one share (2024 RFR): €13,048, €17,057 and €26,472 (€12,817, €16,755 and €26,004 in 2025). Earned income bears 9.2%. In addition there are the CRDS (0.5%, except for those exempt) and the CASA (0.3%, at the median and full rates). Yield of the CSG on retirement pensions: €25.4bn in 2025, €26.5bn forecast for 2026 (CCSS, October 2026).

Horizon. Year 2027 (IPP, TAXIPP, static with second-round effects), €bn per year. Not uprated for 2032 (it would follow total pensions).

Limits. Net yields: aligning the two rates loses about €0.6bn through a second-round effect, because the increase falls on the deductible portion and reduces income tax. A cut in retirees' CSG, for example a return of the full rate to 6.6%, has no costing read. As an indication, the full rate yields about €1.7bn net per point (1.5 / 0.9), derived from scenario C2, but not beyond the simulated range. The burden falls mainly on the middle classes (median rate, +2.6 points). Revenue from CSG on retirement pensions (basic and supplementary schemes): €25.4bn in 2025, €26.5bn forecast for 2026 (CCSS, October 2026, table 3); the value of one point on all replacement income (€3.90bn in 2025, of which about 90% pensions) is under the CSG lever. Thresholds updated on 18 October 2026 (service-public.fr, fact sheet F2971); the IPP costings remain those of its note, on 2025 legislation.

  • Service-public.fr, fiche F2971, CSG et CRDS sur les revenus d'activité et de remplacement (vérifiée le 1er juin 2026), 2026-06-01: « Taux zéro : jusqu'à 13 048 € ; Taux réduit (3,8 %) : de 13 049 € à 17 057 € ; Taux médian (6,6 %) : de 17 058 € à 26 472 € ; Taux normal (8,3 %) : plus de 26 472 € »
  • Commission des comptes de la sécurité sociale, octobre 2026, fiche 1.3, tableau 3, 2026-10: « Retraites : 2024 24 812 (4,7 %) ; 2025 25 439 (2,5 %) ; 2026 (p) 26 504 (4,2 %) ; 2027 (p) 27 558 (4,0 %). « La CSG sur les revenus de remplacement serait assise en 2026 à 90,2% sur les pensions versées par les régimes d'assurance vieillesse (de base et complémentaires), à 7,1% sur les pensions d'invalidité et les indemnités journalières, ainsi qu'à 1,9% sur les indemnités d'assurance chômage. » »
  • IPP, Note n° 129, encadré droit en vigueur, 2026-09: « Les revenus d’activité supportent une CSG de 9,2 % (dont 6,8 points déductibles du revenu imposable). Les pensions relèvent de quatre taux – 0 %, 3,8 %, 6,6 % et 8,3 % – selon le RFR du ménage et son nombre de parts (art. L. 136-8 du CSS) ; pour 2025, les seuils pour une part sont de 12 817, 16 755 et 26 004 euros. »
  • IPP, Note n° 129, rendements, 2026-09: « porter à 9,2 % les taux de 6,6 % et 8,3 % rapporterait 4,2 Mde. Là encore, un effet de second tour réduit le produit de la mesure d’environ 0,6 Mde »
  • IPP, Note n° 129, scénario C2, 2026-09: « Nous choisissons ainsi un scénario où seul le taux plein de CSG des retraités est aligné sur celui des actifs (C2) : il porte ce taux de 8,3 % à 9,2 % pour une recette nette de 1,5 Mde. »

How to read these amounts. These are static costs and revenues, with no feedback effect, over a full year: nothing on growth, employment or the revenue that economic activity would gain or lose. A higher net cost does not on its own make a worse policy, nor net savings a better one: each programme rests on an economic model (demand-led stimulus, lower compulsory levies, consolidation of the public accounts…) that the cost schedule does not settle. GDP itself measures a volume of activity, not well-being or the usefulness of what is produced. Economic models and feedback effects.

This lever in the method · Costing for Édouard Philippe

  1. Site de campagne « Avec Édouard 2027 », transcription du discours du meeting de l’Adidas Arena, 5 July 2026. Words of Édouard Philippe. Position taken from public statements, not from a written programme. Read the source (Site de campagne « Avec Édouard 2027 », transcription du discours du meeting de l’Adidas Arena).

Contest this encoding (prefilled email; procedure and deadlines)